Как выбрать IPO?

Содержание статьи:

Сегодня мы поговорим о том, как выбрать IPO, так как эта информация может оказаться полезной тем начинающим инвесторам, которые планируют получать максимальный доход от капиталовложений. Прежде всего следует упомянуть о том, что именно IPO по праву считается самым эффективным инструментом для приумножения своих изначальных накоплений на фондовом рынке. В соответствии с доступными статистическими данными ориентировочная доходность от участия в IPO может превышать 48% годовых.

Если вы задумываетесь об использовании данного инструмента для приумножения своих накоплений, то вам следует понимать, что участие в IPO может принести как высокий доход, так и существенные потери. Что именно вы в итоге получите, желаемую прибыль или серьезные убытки, напрямую зависит от того, насколько грамотно вы выберите IPO для участия в нем.

Так сложилось, что именно те инвесторы, которые предпочитают принимать участие в первичном размещении ценных бумаг перспективных компаний, как правило, получают максимальный доход. Дело в том, что более доходного инструмента на фондовом рынке, чем IPO, просто не существует. Что касается дохода, который инвестор получает от своего участия в IPO той или иной компании, то он представляет собой разницу между ценой покупки ценных бумаг и их стоимостью на момент завершения локап-периода.

Если вы являетесь начинающим инвестором, то вам полезно будет узнать о том, что под термином «локап-период» как правило подразумевается трехмесячный срок с момента приобретения ценных бумаг на IPO, до завершения которого вы не сможете их продать. Как упоминалось ранее, получить желаемый доход вы сможете лишь в том случае, если примите участие в IPO действительно перспективной компании. Именно в этом и заключается вся сложность участия в первичном размещении акций.

Дело в том, что ежегодно провидится множество IPO и далеко не все из них в итоге оказываются успешными. О том, как выбрать IPO, а также о том, сможет ли сделать грамотный выбор начинающий инвестор, мы подробно поговорим далее.

Как выбрать IPO. На что обратить внимание

В процессе выбора подходящего первичного размещения ценных бумаг вам в первую очередь следует оценить привлекательность сектора экономики, в котором работает заинтересовавшая вас компания. Если сектор, в котором работает компания, покажется вам мало привлекательным и неперспективным, то вам следует отказаться от участия в конкретном IPO.

В этом случае если заинтересовавшая вас компания работает в перспективном секторе экономики, вам следует выполнить анализ ее финансовых показателей, а также ознакомиться с используемой бизнес-стратегией. Важно понимать, что хорошие финансовые показатели не являются гарантией того, что IPO заинтересовавшей вас компании пройдет успешно. Дело в том, что успешность прохождения IPO также зависит и от времени, когда ценные бумаги компании впервые попадут на рынок. Вам полезно будет узнать о том, что в любом секторе экономики есть периоды как повышенного, так и пониженного спроса.

В качестве примера можно привести различные медицинские компании, которые на фоне пандемии в настоящее время демонстрируют впечатляющую динамику. Следует упомянуть, что положительную динамику демонстрируют все медицинские компании, а не только те, чья деятельность связана с борьбой с пандемией. Относительно недавно IPO проводили компании Revolution Medicines и ORIC Pharmaceuticals, которые занимаются разработкой новых методик для лечения раковых заболеваний. Первичное размещение акций этих компаний прошло довольно успешно, благодаря чему на момент завершения локап-периода стоимость их ценных бумаг увеличилась более, чем на 100%.

Чтобы ваши шансы на получение высокого дохода от участия в первичном размещении акций были существенными, при выборе подходящего IPO вам следует обращать внимание на следующие факторы:

Кто выступает в роли андеррайтера. Если вы являетесь начинающим инвестором и ранее не принимали участие в размещении акций, то вам полезно будет узнать о том, что под термином «андеррайтер» подразумевается посредник(инвестиционная компания или банк). Именно посредник обеспечивает связь между эмитентом ценных бумаг и инвестором. Таким образом, чем более известным является андеррайтер, тем более высокими являются шансы на то, что после появления на бирже ценные бумаги компании будут расти в цене.
Количество акций, которые компания планирует выпустить. Важно понимать, что если компания планирует выпустить слишком большое количество акций, то существует вероятность того, что предложение превысит спрос, а, следовательно, стоимость ценных бумаг компании будет не расти, а падать.
Диапазон цены на акции до начала официальных торгов. Вам не лишним будет узнать о том, что чем более широким является диапазон цен, тем более высоким будет уровень спроса на ценные бумаги в момент их первого появления на биржевой площадке.

Выполнив анализ упомянутых выше параметров, вы с довольно высоким уровнем точности сможете определить шансы на успех IPO той или иной компании.

Стоит ли начинающим инвесторам участвовать в IPO

Приобретение ценных бумаг во время их первичного размещения является довольно популярным методом заработка как среди опытных инвесторов, так и среди тех, кто лишь знакомится с фондовым рынком. Если вы являетесь начинающим спекулянтом, то без проблем сможете принять участие в первичном размещении акций той или иной компании. Проблема заключается в том, что для правильного выбора подходящего IPO, а, следовательно, и для получения желаемого дохода вам как минимум понадобятся базовые знания о фондовом рынке.

Именно по этой причине специалисты в области фондового рынка настоятельно рекомендуют всем начинающим инвесторам пройти курс обучения. В настоящее время существует множество курсов обучения, которые организуют как специализированные организации, так и брокерские компании. Вы можете самостоятельно выбрать подходящий курс или форму обучения.

Если по тем или иным причинам у вас просто нет времени или желания проходить обучение, но при этом вы все-таки планируете зарабатывать на IPO, то у вас есть возможность воспользоваться помощью персонального инвестиционного консультанта. Данная услуга является платной. Ее предоставляют многие брокерские компании. При этом вы должны понимать, что стоимость услуг персонального инвестиционного консультанта значительно меньше убытков, которые вы понесете в случае самостоятельного участия в IPO, не обладая базовыми знаниями.

Особенности выбора перспективных IPO

Как упоминалось ранее, при грамотном походе и определенной доле везения участие в первичном размещении акций может принести вам доход в размере более 48% годовых.

Практика свидетельствует о том, что для выбора перспективной компании, которая планирует проводить IPO, следует в обязательном порядке знать специфику современного фондового рынка и периодически следить за компаниями, которые находятся на этапе pre-IPO. Также вам потребуется умение анализировать компании по огромному количеству параметров, начиная от финансовой отчетности и заканчивая используемой бизнес-моделью.

Основная цель проводимого вами анализа заключается в выборе компаний, акции которых обладают хорошим потенциалом к росту. Если вы не уверенны в том, что сможете самостоятельно выбрать перспективное IPO, то для того чтобы снизить вероятность возникновения убытков, следует воспользоваться помощью инвестиционного консультанта.

Заключение

Важно понимать, что действующие правила не позволяют физическим лицам совершать операции на фондовом рынке. По этой причине вам потребуется в обязательном порядке воспользоваться помощью посредника, в роли которых выступают присутствующие на отечественном рынке брокерские компании. Вы можете открыть как обычный брокерский счет, так и индивидуальный инвестиционный. Профессионалы рекомендуют выбирать второй вариант, так как в этом случае вы сможете рассчитывать на получение дополнительного дохода за счет предусмотренных государством налоговых льгот. Сегодня на отечественном рынке присутствует огромное количество брокерских компаний. При выборе походящей следует отдавать предпочтение тем брокерам, которые давно присутствуют на рынке и сумели доказать свою надежность, а также предоставляют выгодные условия сотрудничества: